Выход из прямоугольного треугольника трейдинг

Здравствуйте, Уважаемые трейдеры. Пока рынок в подвешенном состоянии, не понятно где входить, куда смотреть, решил написать статью про графическую фигуру технического анализа Треугольник. Тема выбрана не случайно, в одной из статей писал, что планирую наполнять сайт по мере необходимости. Нужна информация по рассматриваемой позиции, опишу, не нужна, так чего кашу разводить.

В данный момент, и это описано в статье Утренний обзор на 13 ноября 2014 года, на рынке рисуется один из видов треугольника. Вот и давайте разберемся, что же это за фигура такая.

Прочитав статью, вы узнаете:

• описание и виды треугольников;
• почему треугольники появляются;
• подведем итоги.

Видео:ПАТТЕРН ТРЕУГОЛЬНИК В ТРЕЙДИНГЕ - ВСЯ СУТЬ!Скачать

Описание треугольников

Начиная писать любую статью, хочется сделать ее, прежде всего уникальной и неповторимой. Подписчики моего сайта, должны находить ответы на все свои вопросы в моих статьях. По этой причине, приходится перечитывать кучу литературы и статей с аналогичных моему сайтов.

В итоге оказывается, создать уникальную статью совсем не сложно. К сожалению, практически все владельцы форекс сайтов, скачивают информацию друг у друга, и практически все статьи как под копирку. Конечно это возмущает, не уж то нет своей головы, но да ладно, вернемся к теме.

Практически во всех книгах, и на всех сайтах, трейдеры сходятся во мнении, что фигура графического анализа треугольник — фигура неопределенности. И хотя ее классифицируют, как фигуру продолжения тренда, не всегда это срабатывает.

Виды треугольников

Всего имеется 4 вида треугольников, одна из них разворотная фигура, и три фигуры продолжения тренда. Надо понимать, что все это условно и к каждой сделке, нужно подходить индивидуально.

К разворотным фигурам, относится:

К фигурам продолжения, относятся:

• симметричный треугольник;
• нисходящий треугольник;
• восходящий треугольник.

Построение треугольника

Построить любой из выше перечисленных треугольников, можно всего лишь по 4 точками.

По такому же принципу, строятся и остальные виды треугольников. В случае симметричного, нисходящего и восходящего треугольников, обязательное правило, линии должны сходились , для расширяющегося треугольника, расходились.

Пробой треугольника

В различных книгах по техническому анализу пишут: «Выход из треугольника, в большинстве случаев будет противоположный от входа«. Это значит, если до начала формирования треугольника, тренд был вверх, то и выход из треугольника будет вверх (исключение, расходящийся треугольник). Но, в тех же книгах по трейдингу, встречаются фразы по типу: «Нельзя заранее определить в какую сторону будет выход«.

Поэтому предлагаю не гадать, а использовать единственно верный метод, дождаться выхода (пробоя) и следовать за ценой.

Если мы видим, что цену зажимают в фигуру технического анализа Треугольник, то чего нам торопиться? Цена никуда не убежит, есть время подождать. А вот когда произойдет пробой треугольника, это наш сигнал в какую сторону собирается двигаться рынок. Здесь то и можно вступать в игру. Входим на ретесте пробитого уровня, и торгуем по тренуд.

Где ставить take profit?

Не решенным остался только один вопрос, где ставить take profit?

Для расчета профита, нужно отложить максимальную ширину треугольника, от места пробой. Заложитесь на несколько пунктов в меньшую сторону и ждать тейка.

Видео:САМАЯ ПОПУЛЯРНАЯ ФИГУРА В ТРЕЙДИНГЕ! КАК ТОРГОВАТЬ ПО ТРЕУГОЛЬНИКУ НА OLYMP TRADE!Скачать

Почему фигура технического анализа Треугольник вообще появляется?

Перечитывая в очередной раз представленный материал на других сайта и в различных книгах, пришел к выводу, что люди, составляющие описание фигуре Треугольник (все равно какой), не до конца понимаю, что происходит на рынке в самом деле.

Многие пишут: «Рынок ослаб и поэтому появился треугольник«. Да ничего подобного. Маркет мейкер запутал трейдера так, что тот не понимает куда торговать. То цена вверх, то вниз и трейдер новичок, пытаясь поймать движение, вместе с ценой и прыгает, да только входит в самом конце, когда рынок разворачивается.

Значит на рынке не столько слабость, сколько паника . Трейдеры не понимаю как торговать, а крупному игроку надо всех затянуть в рынок, чтобы все деньги были в рынке.

Сам ловил себя на мысли: «Какая разница, понимаю я или нет, главное чтобы профит был«, но все же, хочется объяснить свое видение появления фигур технического анализа Треугольник.

Нисходящий треугольник

Фигура технического анализа Нисходящий треугольник

На представленном рисунке, изображена фигура технического анализа нисходящий треугольник. В таком контексте, когда цена заходит в треугольник снизу, другими словами идет up тренд, пробой должен состояться вверх и будет все правильно и по закону.

Но, если бы был down тренд и появился нисходящий треугольник, то куда должна была бы пойти цена? По книжной логике, вниз, но понимая суть уровней поддержки / сопротивления, могу заявить, что это было бы не правильно.

Почему? Давайте объясню, дело в том, что у нисходящего треугольника, нижняя граница, ни что иное как уровень поддержки. В одной из статей описывал, что на столько ровные уровни, могут быть только в одном случае, когда крупный игрок заходит отложенными ордерами.

И что получается. Крупный игрок постоянно от нижней границе подкупает, набирая себе нужную позицию и упорно поддерживая данный уровень. Чего он ждет? Ну во первых, когда соберется позиция, а во вторых, когда ослабнут покупатели. В этот момент и состоится пробой вверх.

Восходящий треугольник

Фигура технического анализа Восходящий треугольник

Фигура противоположная нисходящему треугольнику. Думаю вам не составит труда определить логику этой модели. Как вы думаете, куда пойдет цена? Вверх? Нет, цена пойдет вниз.

Специально нарисовал предшествующий восходящему треугольнику тренд вверх. Да только в данной модели, верхняя граница треугольника, ни что иное, как уровень сопротивления. По аналогии с нисходящим треугольником, мы понимаем, что уровень держит крупный игрок и входит от него отложенными ордерами набирая позицию в шорт.

Симметричный треугольник

Фигура технического анализа Симметричный треугольник

С описанием симметричного треугольника, можно согласиться. Если до треугольника тренд был вверх, то и выход должен быть вверх. Ведь ничего не изменилось. Началу тренда предшествовал набор позиции, и чтобы изменить тренд, нужно позицию разгрузить, чего мы не видим.

В данном контексте, симметричный треугольник может говорить только об одном, крупный игрок добирает позицию.

Расходящийся треугольник

Фигура технического анализа Расходящийся треугольник

Смысл расходящегося треугольника в том, чтобы выкинуть из рынка не нужных попутчиков. Обычно, подобные модели очень затяжные, фигура может формироваться более 2 недель.

Очень не удобная для торговли, потому что заранее не ясно, что это, формируется расходящийся треугольник или начинается новый тренд, а стопы то ставить надо. В большинстве случаев, стопы ставятся за ближайший Hi или Low, и конечно же, очередным движением их сносят.

В большинстве случаев, расходящийся треугольник действительно является фигурой разворота тренда.

Видео:Манипуляции крупного игрока. Ложный выход из треугольника. ТрейдингСкачать

Заключение

Перечитав еще раз статью, считаю ее очень качественно написанной, с очень подробным описанием того, что в действительности происходит на рынке. Теперь вы знаете какие бывают треугольники, в чем суть их формирования, разобрали что делать и где лучше всего входить в позицию и как рассчитать take profit.

И все же, что отличает классного трейдера от новичка? Опытные трейдеры ведут журнал сделок, анализируя который, выявляют различные нюансы той или иной фигуру. Так же должны действовать и мы. У трейдера должно быть преимущество перед другими и именно статистика дает это преимущество, в противном случае мы ни чем не будем отличаться от сливаторов.

В заключение добавлю только:

Надеюсь статья вам пригодится и вы подчеркнете много нового. Не забудьте ознакомиться с полным списком фигур технического анализа. Удачи всем нам в торговле.

Видео:Никогда не торгуй эту фигуру! И знакомым запрети!Скачать

Виды фигуры треугольник в техническом анализе Форекс, что означает в трейдинге

Видео:Торговля на бирже. Трейдеры не хотят, что бы вы это знали.Скачать

Что из себя представляет фигура технического анализа треугольник?

Большим преимуществом модели является частота образования и хорошая отработка.

Неопределенность его заключается в том, что точка входа может образоваться в любом направлении.

1. Фондовой бирже (акции).
2. Форекс.
3. Опционов.
4. Фьючерсов.

Статья содержит подробное описание, основные виды фигуры, основные стратегии трейдинга и методику постановки stop loss, а также take profit.

Видео:Технический анализ треугольник [Артём Звёздин]Скачать

Виды треугольников

1. Восходящий
2. Нисходящий
3. Симметричный
4. Расходящийся

Видео:Освой ЭТУ ПРОСТУЮ СТРАТЕГИЮ За 15 Минут! Уровни ФИБОНАЧЧИ в Треугольнике! Обучение Трейдингу!Скачать

Восходящая модель

Восходящий треугольник – это фигура образуется, когда цена часто бьётся в уровень сопротивления, при этом не обновляет свои минимумы. Далее происходит пробой треугольной консолидации. Сигнал к покупке появляется при закреплении на уровне сопротивления. Затем дальнейший поход вверх. Схема с правилами пробития изображена на рисунке ниже:

Схема показывает следующие особенности:

1. Отскоков цены от сопротивления и поддержки может быть больше или меньше, чем показывает рисунок.
2. Тейк профит равен высоте фигуры. Она равна длине между максимумом и минимумом конструкции технического анализа.
3. Стоп лосс размещается за последним отбитием от поддержки.
4. Бычий тренд предшествует формированию.

Восходящий треугольник в трейдинге – это фигура роста рынка и продолжения движения на восходящем тренде.

Отработка бычьей формации

На валютной паре GBPUSD формировалась бычья свечная конструкция в течение четырех дней, затем выход из границ и за сутки цена достигла тейк профита. В сделке удалось бы заработать в два раза больше возможного риска.

Однако бывают исключению, когда данный паттерн образуется внизу рынка. Если мы видим картинку, как на рисунке ниже, то образуется разворот. Однако не стоит рассчитывать на большой профит, торгуя при прорыве в обратном направлении.

Видео:Трейдер? Торгуй треугольник вот такСкачать

Нисходящая модель

Нисходящий треугольник в трейдинге – это фигура падения рынка и продолжения движения на медвежьем тренде.

На реальном графике случай, когда затяжная тенденция вниз сопровождается с появлением двух подряд конструкций.

Видео:Фигуры теханализа на которых крупняк обманывает толпу. Фигуры трейдинга треугольникСкачать

Симметричная модель

• Цена зажимается в сужающийся ценовой канал, попеременно отбиваясь от граней формации.
• Далее видим пробитие одной из линий и ретест.Момент входа – это возврат к линии тренда либо стоп ордер (отметка 1) на расстоянии нескольких пунктов от границы. Сложность выставления отложки в том, что требуется постоянно передвигать ордер по мере движения цены.
• Stop loss ставится за ближайший экстремум противоположной границы

Постановка тейк профита симметричной формации

Если разбирать два стандартных способа установки тейк профита, то выделяются:

1. Тейк равный высоте конструкции.
2. Установка тейка на параллельной линии поддержки (бычья свечная комбинация), построенной из максимума.

Эти два варианта могут быть в одной точке, как показано:

Отработка на графике

Образование разворотной фигуры вверху рынка на валютной паре GBPUSD. Обратных поход цены наверх дал точку входа на нижней грани, а тейк профит получился больше во втором способе.

Видео:Как Определить Пробитие Треугольника! Торговля по Фигуре Треугольник!Скачать

Расширяющаяся модель

Паттерн является противоположностью сужающемуся треугольнику. Рекомендуемое количество касаний ценой одной линии тренда – минимум три. Если видите меньшее количество касаний, то лучше воздержаться от входа в рынок. Схема входа и того, как правильно рисовать модель отображена рисунком.

Уровень взятия прибыли не отличается от стандартного по паттерну.

Пример расходящейся формации реального рынка

Хороший экземпляр расходящегося треугольника образовался на активе GBUSD. Тенденция глобально поменялась и можно было взять намного больше прибыли, чем по примеру.

Видео:Как Заранее Определить Куда Пойдёт Цена?! Секреты Опытного Трейдера.Скачать

Почему фигура технического анализа появляется?

Формирование треугольника на графике для маркетмейкера – это хороший способ затянуть побольше трейдеров в рынок. Спекулянты ждут движения в какую-нибудь сторону, но видят сужение ценового диапазона. Когда в диапазоне начинает преобладать один тип игроков, то цена начинает двигаться против их позиций, забирая их стоп лоссы.

Видео:Математика это не ИсламСкачать

Основные отличия треугольника от клина и вымпела

Треугольник и вымпел многие путают на графике. Визуально они выглядят совершенно одинаково, при этом являются фигурами продолжения тренда. Главные отличия технического анализа:

1. Время формирования фигуры. У вымпела полотнище образовывается быстрее.
2. Точка входа различна, Вымпел торгуется на пробой верхней точки консолидации, а треугольник на ретесте к трендовой линии.

Клин в трейдинге представляет наклонный паттерн разворота, он возникает на пиках графика, меняя тренд. Точка входа с треугольником у них одинаковая на возврате. Форма у клина всегда сходящаяся под углом вверх в одну сторону у бычьей модели.

Видео:Коррекция по Фибоначчи Трейдинг СтратегияСкачать

Как определить тейк профит и стоп лосс

Стоп лосс у каждого типа фигуры ставится за ближайшим экстремумом перед пробоем.

Тейк профит можно выставить по классическому варианту, либо применять следующие методы:

1. Take profit на ближайшем уровне теханализа.
2. Использовать сетку фибоначчи для определения цели цены. Крайние точки высоты паттерна должны быть на уровнях 0 и 100 индикатора. Отметка 261.8 – это ожидаемый профит.
3. Использовать индикатор компьютерного анализа.
4. Не использовать тейк профит, а ждать обратный сигнал. Выход из сделки осуществляется на Price Action, другой фигуре технического анализа либо по точке разворота индикатора.
5. На пересечении линии take profit для покупок (продаж) параллельной линии поддержки (сопротивления).

Видео:ВОСХОДЯЩИЙ И НИСХОДЯЩИЙ ТРЕУГОЛЬНИК | Паттерны для новичков | Технический анализ для начинающихСкачать

Треугольник в трейдинге по волнам Эллиотта

Ральф Эллиотт написал волновую теорию, которая не теряет актуальности по сегодня. В основе лежит факт того, что история всегда повторяется.

Разберем особенности теории Эллиотта, применимую к техническому паттерну на графике:

1. Каждая последующая волна короче предыдущей (a короче b, длина b больше c и так далее).
2. Волны могут иметь не ровный, зигзагообразный вид. То есть внутри одного движения может быть несколько волн. Обычно таких зигзагов минимум три.
3. Треугольник часто входит в состав других фигур технического анализа на старшем временном периоде.
4. Последние две волны d и e могут переходить в горизонтальное накопление. Важно, что a, b и с имеют четкое направление.
5. Волна e может иметь свою структуру из пяти волн на меньшем таймфрейме.

В расходящейся модели разворота тренда длина волн идет по возрастанию с образованием графической фигуры теханализа.

Видео:Пропустили всё движение? 3 секретных точки входа в импульсном тренде. ТрейдингСкачать

Кластерный анализ

Распределение индикатора объемов свечной треугольной конструкции, вне зависимости от вида:

1. Формируются сильные всплески объемов на входе и выходе.
2. Умеренные торговые объемы середины.

Видео:ОТКЛОНЕНИЕ ДИАПАЗОНА - Лучший Вход и ВыходСкачать

Индикатор для нахождения паттерна треугольник на графиках

Индикатор PricePatterns используется трейдерами для поиска основных фигур технического анализа. Кроме треугольника на графике японских свечей отображается голова и плечи, двойная вершина, и клин.

Скачать файл с индикатором можно по ссылке pricepatterns

Использование индикатор PricePatterns

Видео:Паттерн треугольник в трейдинге - Одна из самых часто встречаемых фигур на графикеСкачать

Основные ошибки при торговле

Рассмотрим ошибки и трудности с которыми сталкиваются трейдеры:

1. Поиск фигуры на разворот, когда нужно искать на продолжение тренда. Такие конструкции технического анализа считаются слабыми.
2. Малое время появления паттерна.
3. Большой стоп лосс – за самый дальний экстремум. Торговля без стоп лосса
4. Долгое время принятия решения или позднее нахождение паттерна. Как следствие открытие ордера, когда график уже далеко вышел за границы формации.
5. Агрессивная торговля при касании наклонной линии. Касание еще не означает прорыв модели.

Видео:Трейдер? Вот почему у тебя не работают паттерныСкачать

Заключение

Треугольник – это двусторонняя фигура. Это значит, что отработка с пробитием возможна в обе стороны, несмотря на все правила технического анализа.
Это довольно простой, популярный и эффективный инструмент финансового рынка Forex. Получил довольно широкое распространение в трейдерском обществе по причине прибыльности и хорошего соотношения риск к прибыли. К недостаткам следует отнести сложность визуального определения у некоторых трейдеров. Если Вы будете часто тренировать глаз в распознавании этого элемента, то в будущем определить треугольник на графике не составит проблем.

Видео:Бинарные опционы Обучение | ТОРГОВЛЯ ПО ТРЕНДУ В ТРЕЙДИНГЕ! Бинарные опционы 2024Скачать

Как торговать треугольниками

(Правильное название было бы, разумеется, «как торговать с помощью треугольников». Однако при переводе я постоянно представлял, как кто-то робко стоит на углу тихой улицы и барыжит треугольниками из под полы потрепанного пальто и меня распирало от смеха, поэтому и такое название, прим. Бингуру).

Треугольник — один из самых распространенных паттернов, но в то же время и один из… наименее надежных. Он формируется и в боковиках, и при разворотах и представляет собой сужение торгового диапазона в пределах двух сливающихся линий тренда. Чтобы такая линия сформировалась, нужно как минимум два касания.

В результате любой треугольник состоит минимум из четырех касаний, по два на каждую линию тренда. Однако, на практике треугольники надежнее, если касаний на линию было три и более. Другими словами, чем больше касаний — тем лучше.

В главе 4 «Линии тренда: забытые основы» мы уже с вами обсуждали, что любая линия тренда — это ничто иное, как динамическая зона поддержки и сопротивления. Так что чем чаще цена касается такой линии или приближается к ней, тем больше шансов, что линия отработает как зона поддержки и сопротивления. Соответственно, тем сильнее будет и пробой.

Есть два типа треугольников, симметричный и прямоугольный, вот давайте оба и рассмотрим.

Видео:Трейдер? Используй эту закономерностьСкачать

Симметричные треугольники

Симметричный — это такой себе треугольничек, что формируется из двух или более трендиков и ценовых прыжков, где каждый максимум и минимум ниже предыдущего (рис. 9-1).

Рис. 9-1. Симметричный треугольник

Треугольник — прямая противоположность расширению (об этом в сл. главе). В треугольнике линии тренда, соединяющие максимумы и минимумы, сходятся. При расширении они расходятся.

Вообще, треугольные паттерны нередко называют «пружинами», поскольку по завершению паттерна и цена успокаивается, и объемы снижаются. Наконец, на пробое треугольника цена и объемы выстреливают резко — пружина сжимается все туже и туже, после чего выстреливает и цена пробивает треугольник с силой недюжинной.

В общем и целом, треугольники лучше всего работают там, где пробой происходит на расстоянии 50-65% от самого широкого пика в сторону будущего пробоя (рис. 9-2).

Рис. 9-2. Симметричный треугольник с идеальной зоной пробоя

Правила с объемами тут тоже работают. По мере формирования треугольника объемы должны сжиматься. Если пробой вверх, объем должен увеличиваться (рис. 9-3).

Рис. 9-3. Симметричный треугольник на дне рынка

В пробое же вниз это особой роли не играет, хотя увеличение объема будет говорить о повышенном давлении продавцов и чутка добавит уверенности медвежьему тренду.

Выше на рис. 9-1 объем сокращался при формировании треугольника и подскакивает на пробое вниз, после чего опять уменьшается, когда треугольник сформирован пробоем.

Суть треугольника простая — это балансировка интересов продавцов и покупателей по мере его развития. Затем, на пробое объем подскакивает и с точки зрения как цены, так и объема у руля становится одна из противоборствующих сторон.

Как правило, большинство паттернов вполне прозрачно намекают, в какую сторону можно ожидать пробой. Но не симметричный треугольник — он прям-таки заставляет угадывать. Поскольку мы помним, что основной тренд существует до тех пор, пока не доказано обратное, всегда…

Логично предполагать, что треугольник будет пробит в сторону основного тренда

Пример такого треугольника показан на рис. 9-4.

Рис. 9-4. Симметричный консолидирующий треугольник

Намеки же на разворот — пробой в обратную сторону — будут поступать, если цена слишком уж растянется в одном или другом направлении. Кроме того, стоит поглядывать и на другие акции, вдруг они уже пробиваются в новом направлении.

В целом, разворот более вероятен, если паттерн, что сформировался после сильного тренда, торчит там уже достаточно долго, а не нарисовался только что. Однако, если не брать во внимание все эти факторы, по умолчанию нужно принять, что основной тренд будет продолжен.

Психология в основе треугольников

Треугольник — это такая обостряющаяся борьба между покупателями и продавцами. Все начинается с сильного ценового движения в левой части паттерна, указывающего на нестабильность и бардак в обоих лагерях. Цена в основе треугольника летит вверх вплоть до уровня, где покупатели теряют энтузиазм и в дело вступают продавцы. Затем цена неплохо так прокатывается вниз и те, кто пропустили праздник в первый раз, твердо намерены заскочить в этот поезд еще раз.

К этому моменту как раз и продавцы устают и цена растет уже второй раз, но уже не так сильно, а предложение вновь озадачивает покупателей. Тут дело в том что потенциальные продавцы, прощелкавшие первый шанс продать подороже, теперь утихомирили свою жадность и готовы подвинуться, продав уже подешевле. Так или иначе, цена вновь падает и снова нарисуются покупатели.

Однако, каждый раз участников становится все меньше и меньше, а реакция цены все спокойнее. Первоначальный энтузиазм испаряется и участники рынка начинают ждать, пока все не устаканиться и не образуется нормальный баланс. Так треугольник развивается, а окопы перемещаются все ближе друг к другу, поскольку ни одна из сторон не может как следует настоять на своем.

Как правило, когда цена затихает в верхней части треугольника, даже малейший намек на дисбаланс в спросе и предложении тут же сформирует мощное движение цены. В общем и целом:

Чем больше в треугольнике зон касаний, тем устойчивей будет движение цены после пробоя

Другой намек на силу пробоя — это сильный контраст между снижением объема на сжатии треугольника и его резким увеличением на пробое. Чем разница больше, тем решительнее победа и сильнее сигнал.

Определяем ценовой ориентир для пробоя треугольника

Есть традиционный способ определить, куда дойдет цена после пробоя. Для этого с основания треугольника нужно провести линию, параллельную верхней линии тренда.

Эта линия (CD на рис. 9-5) поможет определить зону, куда цена дойдет и с которой двинется дальше.

Рис. 9-5. Симметричный треугольник со стандартным ценовым ориентиром

Аналогичное делается и на дне рынка (рис. 9-6). И точно такая же техника пригодится, когда треугольники находятся в той или иной консолидации.

Рис. 9-6. Симметричный треугольник на дне рынка со стандартным ценовым ориентиром

Из своего личного опыта могу сказать, что данный метод распространен, но не всегда полезен. Дело в том, что обычно цена уходит существенно дальше чем любой ценовой ориентир. Поэтому я предпочитаю использовать треугольники как обычные паттерны, вычисляя их максимальную глубину и проецируя ее с зоны пробоя.

Примеры такого метода для треугольников вверх и вниз показаны на рис. 9-7…

Рис. 9-7. Симметричный треугольник и другой вариант ценового ориентира

Рис. 9-8. Симметричный треугольник на дне рынка и ценовой ориентир

Если так делать, то принцип пропорциональности будет полностью соблюден. На графиках 9-1…

График 9-1. Акции Yahoo 2001-2002, дневной ТФ

…и 9-2, для акций компании Yahoo, мы как раз используем оба метода.

График 9-2. Акции Yahoo 2001-2002, дневной ТФ

В оригинальном методе используется линия, параллельная верхней нисходящей линии тренда, что касается нисходящих минимумов после пробоя. Такая линия становится линией поддержки, что смогла удержать и развернуть цену в июле и августе.

Во втором примере мы измеряем расстояние между вершиной и последующим минимумом, после чего проецируем его с зоны пробоя.

И, как видим, таким образом мы точно спрогнозировали последующее дно. Оба метода имеют свои плюсы, но лишь второй смог точно указать дно рынка. Несмотря на то, что этот пример был выбран с графика случайным образом, не всегда цена настолько точно реагирует на ценовой ориентир.

На графике 9-3 можно полюбоваться на еще один пример симметричного треугольника на вершине рынка, для акций компании Intel.

График 9-3. Акции Intel, дневной ТФ

Первый метод показан пунктирной линией. Цена легко пробивает ее и затем использует в качестве сопротивления. Однако, стоит воспользоваться вторым, пропорциональным методом, как мы находим ценовой минимум что в два раза больше, причем он же минимум, что отмечался в июне/июле.

И хотя первоначальный ценовой ориентир был легко превышен, именно стал потом сопротивлением на откате в ноябре и декабре.

Пример треугольника на дне рынка показан на графике 9-4 для акций Alcoa.

График 9-4. Акции Alcoa, 1986-1989, недельный ТФ

Тут сразу видно, как пунктирная линия, параллельная нижней линии тренда, пересеклась с вершиной А и сформировала очень долгую, многомесячную линию сопротивления.

Превращение симметричного треугольника в голову и плечи

Треугольники — одни из наименее точных ценовых паттернов. Почему? Просто нередко цена выглядит, как треугольник, а затем преображается в нечто другое.

Взгляните на рис. 9-9, где цена пробивает пунктирную линию и формирует новый максимум.

Рис. 9-9. Неудачный симметричный треугольник

Далее цена делает еще один проход и вот у нас наклонная голова и плечи. Другими словами, пробой треугольника дал нам тут ложные надежды и не помог предсказать движение цены дальше. Это лишь один из таких подарочков, что у треугольников случаются.

Один из способов отфильтровать такой волнообразный пробой треугольника, это рассматривать исключительно фигуры, где цена взаимодействовала с линией тренда два или более раза. На самом-то деле чем больше, тем лучше, поскольку каждое касание (или приближение) укрепляют линию как поддержку или сопротивление.

А значит, уж коли она будет пробита, этот пробой имеет куда больше шансов стать сильным и уверенным. Не забывайте и правила, позволяющие определить силу линии тренда, что мы рассматривали в главе 4, «Линии тренда: забытые основы» . С их помощью можно избавиться от таких треугольников, где угол падения или подъема слишком уж крутой.

Прямоугольные треугольники

Прямоугольные треугольники — это такая разновидность треугольников симметричных, где одна линия формируется под углом 90 к вертикальной оси и, таким образом, будет горизонтальной

Полюбоваться на сие можно на рис. 9-10.

Рис. 9-10. Медвежий прямоугольный треугольник

Симметричный треугольник сам по себе не указывает, в какую сторону может быть пробой. А вот прямоугольный — указывает, благодаря наклонным линиям поддержки и сопротивления.

Как и у большинства паттернов, за пробоем треугольника обычно следует откат. Пример показан на рис. 9-11 для прямоугольного восходящего треугольника.

Рис. 9-11. Бычий прямоугольный треугольник с откатом

Если вы прощелкали пробой, то откат обычно дает второй шанс, причем в более спокойных условиях. Если можно добавить откатную линию тренда, как на рис. 9-11 выше, линия пробоя становится прекрасной зоной для входа, поскольку она закрепляет уже состоявшийся пробой.

Вероятность еще более увеличивается, если откат происходит на снижении объемов, а пробой над откатной линией тренда, напротив, идет на незначительном или существенном увеличении объемов.

Превращение прямоугольного треугольника в прямоугольник

Одна из проблем таких паттернов — многие прямоугольники сначала выглядят именно как прямоугольные треугольники. Поэтому в работе с такими паттернами нужно быть особо внимательным.

Пример показан на рис. 9-12, где вероятный нисходящий прямоугольный треугольник, в конечном итоге, становится прямоугольником.

Рис. 9-12. Неудачный медвежий прямоугольный треугольник

Треугольник: рыночные примеры

Пример прямоугольного треугольника показан на графике 9-5 для компании Intel.

График 9-5. Акции Intel, 1986-1987, дневной ТФ

Если падение в июне 1986 года похоже на плечо, в таком случае перед нами обратная голова и плечи, где горизонтальная линия тренда выступает в роли шеи.

Кто-то начнет ворчать, что не такая уж она и горизонтальная, а треугольник более похож на симметричный. На самом же деле, голову ломать и батон крошить не нужно. В конечном итоге совершенно не важно, как именно вы паттерн назовете. Что действительно важно — это четкая борьба между покупателями и продавцами, что завершилась в пользу покупателей. Нам важно только это и лишь это имеет значение.

Также обратите внимание, как сильно вырос объем на пробое вверх и что цена 6 раз касалась нижней лини тренда. Если стандарт для треугольников — всего лишь двойное касание, то в данном случае перед нами впечатляющая линия поддержки. И снова мы использовали двойной метод чтобы определить, куда дойдет цена.

Метод параллельной линии позволил найти временное сопротивление в январе. Когда цена пробила линию, начался сильный тренд. Пропорциональный метод дал еще лучший результат, причем, что любопытно, линия ценового ориентира стала, в итоге, поддержкой и линией шеи для неудачной головы и плечей.

На графике 9-6 показаны акции компании Analog Devices и еще один восходящий треугольник.

Рис. 9-6. Акции Analog Devices, 1991-1994, недельный ТФ

На сей раз он образован после достижения дна рынка и представляет собой паттерн консолидации. Отметим, как снижался объем по мере формирования треугольника. Затем он расширился на пробое, но не так чтобы прям в потолок.

На графике 9-7 акции Northrop Grumman и достаточно большой нисходящий треугольник.

График 9-7. Акции Northrop Grumman, 1984-1990, недельный ТФ

Изначальную (пунктирную) нисходящую линию пришлось дважды перерисовывать из-за двух трендов в 1987 году. Но когда цена упала ниже этой линии во второй раз, образовался здоровенный геп и паттерн, в итоге, был завершен.

Когда прямоугольный треугольник не работает

Любой опытный трейдер или инвестор просто обожает, когда паттерн не работает — ведь это дает массу крутых возможностей! Причем это наиболее актуально именно для прямоугольных треугольников.

Мы уже видели, как такие треугольники могут превратиться в прямоугольники. Однако, пробой прямоугольных треугольников нередко сопровождается весьма забавными историями. Вообще, есть два варианта неудачи.

Первый — когда цена пробивает горизонтальную линию тренда и затем, возвращаясь, проходит сквозь нее.

На 9-13 ложный пробой вверх формирует достаточно близкую ложную вершину, поэтому можно поставить тесный стоп прямо под растущей линией тренда.

Рис. 9-13. Неудачный бычий прямоугольный треугольник

Более того, имеет смысл вообще закрыть сделку, если цена уйдет вновь ниже горизонтальной линии. При этом вероятность неудачного входа сильно увеличивается, если цена пробивает восходящую линию в бычьем паттерне, ведь именно эта линия обычно выступает в качестве сильной поддержки.

Ложные пробои вообще нередко сопровождаются сильным движением в противоположную от ожидаемой сторону, так что появляется отличная возможность зайти на понижение после пробоя восходящей линии тренда. Стоп же надо будет поставить над линией тренда (Х) и сдвигать его до тех пор, пока ниже не найдется зона получше.

На рис. 9-14 уже другой ложный пробой, на этот раз в нисходящем паттерне.

Рис. 9-14. Неудачный бычий прямоугольный треугольник

Расстояние между точкой пробоя и нисходящей линией тренда весьма существенное, поэтому любой вход на понижение с точки пробоя вниз надо прикрыть как можно раньше, если цена уйдет выше горизонтальной линии в точке Х.

Пример ложного пробоя вверх показан на графике 9-7 для Northrop Grumman.

График 9-7. Акции Norhrop Grumman, 1984-1990, недельный ТФ

Этот провал 1988 года вообще классический, поскольку пробой сформировался против движения основного тренда. Все началось намного раньше, с пробоя почти трехлетнего прямоугольного прямоугольника. По мере формирования несработавшего паттерна объемы уменьшались, что как раз обычное явление.

Однако, на пробое объемы расширились — и дали ложную уверенность в том, что это пробой реальный. После того, как цена упала ниже растущей линии тренда, объемы буквально выстрелили и дали четкое указание, что пробой был ложный — теперь у руля стали продавцы и рынок превратился в полностью медвежий.

Второй случай, когда растущий треугольник может провалиться, это когда растущая или падающая линия тренда пробивается до пробоя линии горизонтальной. Пример показан на рис. 9-15, где покупатели увереннее с каждым падением, ведь оно неизбежно отыгрывается.

Рис. 9-15. Неудачный бычий прямоугольный треугольник

Технари тут же заметят такое поведение цены и начнут покупать, ожидая успешное завершение паттерна. Однако, все будет иначе, если цена пробивает восходящий треугольник вниз, намекая на существенное падение.

Пример неудачного восходящего треугольника показан на рис. 9-16.

Рис. 9-16. Неудачный медвежий прямоугольный треугольник

Если такой пробой в другую сторону сопровождается увеличением объемов, кое-кто существенно ошибся. Увеличение объемов показывает, что масса людей пытается закрыть свои позиции, в то время как другие спешат на поезд нового тренда, пока он не отошел от станции.

Психология в основе неудачных прямоугольных треугольников

Что же там в неудачных восходящих треугольниках происходит (см. рис. 9-16)? По мере возврата цены к горизонтальной линии растет уверенность участников рынка. Однако, каждое падение меньше, чем предыдущее. Все начинают ждать проход цены выше горизонтальной линии сопротивления и открывают соответствующие позиции.

В то же самое время продавцы вполне комфортно закрывают позиции каждый раз, когда цена поднимается к линии. Поскольку это случается несколько раз, нет необходимости принимать низкую цену — и так до пробоя восходящей линии тренда.

Когда это происходит, все меняется. Первоначальные продавцы понимают, что продавать подороже от горизонтальной линии уже не выйдет. Те же, кто покупал в надежде на пробой вверх будут очень разочарованы. Собственно, именно поэтому такие пробои — на разочаровании — и бывают такими сильными.

На графике 9-8 для акций Linear Technologies как раз показан хороший пример.

График 9-8. Акции Linear Technology, 1981-1983, дневной ТФ

Вначале все выглядит так, словно формируется хороший нисходящий, прямоугольный треугольник. Период с июня по август даже создал задел на треугольник симметричный. Однако, нисходящий треугольник так и не был завершен, а цена пробила его вверх.

На графике 9-9 для WorldCom показаны примеры сразу трех неудачных треугольников, двух восходящих и одного нисходящего.

График 9-9. Акции WorldCom, 1993, дневной ТФ

Обратите внимание, как снижались объемы на формировании всех трех треугольников и расширялись на ложных пробоях. Наконец, в начале 1994 вообще образовался большой прямоугольник.

Наконец, на графике 9-10 для Analog Devices также показан неудачных восходящий паттерн, что сформировался под конец 2001 и начало 2002 годов.

График 9-10. Акции Analog Devices, 1998-2003, недельный ТФ

Треугольники: подведем итоги

Симметричные треугольники, кратко

• Цена: сужающийся торговый диапазон между двух сливающихся линий тренда
• Объемы: уменьшаются по мере формирования паттерна. Пробой вверх должен сопровождаться повышением объема
• Ценовой ориентир: измерить максимальную глубину паттерна в сторону пробоя. Для бычьих паттернов можно нарисовать линию, параллельную нижней линии тренда и дополнить ею основную линию. Расширенная линия станет ценовым ориентиром. Для медвежьим паттернов нарисуйте линию, параллельную верхней линии тренда. Ее расширение также станет ценовым ориентиром.
• Сильный пробой: происходит на расстоянии от 1/2 до 2/3 от расстояния между началом паттерна и ценовым максимумом.
• Ложный пробой: слабый объем на пробое вверх.

Прямоугольные треугольники, кратко

• Цена: сужающийся торговый диапазон между двумя сходящимися линиями тренда, одна из которых под прямым углом к вертикальной оси. Ожидаем пробой прямоугольной линии в направлении пологого тренда.
• Объемы: уменьшаются по мере формирования паттерна. Пробой вверх должен сопровождаться увеличением объемов.
• Ценовой ориентир: максимальную глубину паттерна отражаем в сторону потенциального пробоя. Другой вариант, для бычьих паттернов, нарисовать линию, параллельную нижней линии тренда и дополнить ею основной тренд. Расширенная линия и станет ценовым ориентиром. Для медвежьих паттернов, нарисовать линию, параллельную к верхней линии тренда и добавить к основной — так будет еще один ценовой ориентир.
• Сильный пробой: проходит на расстоянии от ½ до 2/3 от расстояния между началом паттерна и ценовым максимумом.
• Ложный пробой: уменьшающийся или изначально слабый объем на пробое вверх.
• Провал паттерна: нарушение линии тренда.

Наторговавшись треугольниками всласть, мы переходим к еще более интересному паттерну. Который встречается весьма часто, а что делать с ним зачастую совершенно не ясно. Игнорировать — не вариант, за упущенную прибыль жена устроит скандал.

Поэтому выхода нет — будем разбираться с паттернами расширения.